備付金100%交存 支付機構告別躺著賺錢
6月29日，央行在官網(wǎng)披露公告，宣布將支付機構客戶備付金集中交存比例逐步提高至100%。支付機構靠備付金“躺著賺錢”的時代漸行漸遠，對支付機構影響有多大?
新規(guī)
比例逐月提高 明年100%交存
7月9日起，按月逐步提高支付機構客戶備付金集中交存比例，到明年1月14日實現(xiàn)100%集中交存。
6月29日，央行正式明確了支付機構100%交存?zhèn)涓督鸬臅r間表，根據(jù)現(xiàn)行規(guī)定，支付機構集中交存的比例目前在50%左右。
具體來看，央行宣布，自2018年7月9日起，按月逐步提高支付機構客戶備付金集中交存比例，到2019年1月14日實現(xiàn)100%集中交存。交存時間為每月第二個星期一(遇節(jié)假日順延)，交存基數(shù)為上一個月客戶備付金日均余額。跨境人民幣備付金賬戶、基金銷售結算專用賬戶、外匯備付金賬戶余額暫不計入交存基數(shù)。
此外公告明確，支付機構“備付金集中存管賬戶”的資金劃轉應當通過中國銀聯(lián)股份有限公司或網(wǎng)聯(lián)清算有限公司辦理。
對于支付機構備付金，央行此前曾發(fā)布通知規(guī)定，今年2月至4月按每月10%逐月提高，至2018年4月將集中交存比例調整到50%左右。
備付金集中存管是2016年10月公布的《非銀行支付機構風險專項整治工作實施方案》的重點之一。當時方案已明確指出“建立支付機構客戶備付金集中存管制度”、“逐步取消對支付機構客戶備付金的利息支出，降低客戶備付金賬戶資金沉淀”等內容。此后又有通知規(guī)定，2017年4月17日起，支付機構應將客戶備付金按照一定比例交存至指定機構專用存款賬戶，平均交存比例約20%，視業(yè)務類型、支付機構評級而有所不同。
規(guī)模
支付機構備付金規(guī)模或超萬億
方正證券研報推算，按目前支付機構備付金的規(guī)模很可能在11384億元左右。
央行貨幣當局資產(chǎn)負債表顯示，五月的非金融機構存款(即支付機構交存人民銀行的客戶備付金存款)達到了5009.23億，前四個月這個數(shù)字分別為1237.57億、2202.35億、3157.52億和4995.04億元。
方正證券研報指出，按照最新支付機構備付金交存規(guī)模5000億左右和此前規(guī)定(即交存比例目前在50%左右)的反推，目前支付機構備付金的規(guī)模很可能在11384億元左右。
據(jù)財新報道，在這過萬億的備付金規(guī)模中，目前支付寶和財付通兩家支付巨頭沉淀的客戶備付金規(guī)模合計約萬億元左右，占全部支付機構備付金總量的90%以上。
不過，除了這兩家之外的機構，備付金產(chǎn)生的利息仍可達到千萬級別的收入。今年在香港上市的匯付天下的招股書介紹，其利息收入主要包括客戶備付金產(chǎn)生的利息，以及比較少的在銀行和其他機構的現(xiàn)金存款的利息。2015年、2016年及2017年，公司自客戶備付金指定銀行賬戶產(chǎn)生的利息收入分別為2310萬元、3470萬元和6000萬元。
據(jù)其招股書，過去三年匯付天下的凈收入分別為5.56億元、10.95億元、17.26億元，因此上述利息收入占凈收入的比例分別為接近4.15%、3.17%和3.48%。
其中，2013年央行頒布的《支付機構客戶備付金存管辦法》曾規(guī)定，支付機構應當按季計提風險準備金，按照所有備付金銀行賬戶利息總額的一定比例計提，備付金收付賬戶的合作銀行少于4家的，計提比例為10%。
原因
有機構挪用備付金炒房炒股票
截至6月19日，2018年以來央行系統(tǒng)針對第三方支付公司違規(guī)行為開出了52張罰單。
支付機構巨額客戶備付金的使用流向，一直是監(jiān)管關注的重點。
“客戶備付金的規(guī)模巨大、存放分散，存在一系列風險隱患。”央行官網(wǎng)此前曾撰文指出，曾有支付機構違規(guī)挪用客戶備付金，此外，也有一些機構違規(guī)占用客戶備付金用于購買理財產(chǎn)品;還有的通過在各商業(yè)銀行開立的備付金賬戶辦理跨行資金清算，超出了自身經(jīng)營范圍。
2017年兩會期間，人民銀行副行長范一飛曾坦言：“備付金被挪用的情況一度還比較嚴重，有些機構把客戶的備付金拿來炒房、炒股票，甚至用于個人賭博，最后導致?lián)p失。往往一個機構出問題可能牽扯到多個地區(qū)，消費者的人數(shù)可能數(shù)以萬計。”
此后，對于支付機構暴露出的備付金管理問題，人民銀行接連開出罰單，甚至有機構被“摘牌”。在2017年第四批支付機構的牌照續(xù)展中，包括西安銀信商通等機構被取消《支付業(yè)務許可證》。彼時，新京報記者從有關人士處了解到，監(jiān)管部門在2015年執(zhí)法檢查中發(fā)現(xiàn)，西安銀信商通電子支付有限公司挪用、占用客戶備付金3393.73萬元，并造成備付金資金缺口2325.04萬元，嚴重危害客戶資金安全。另一家被摘牌的機構為屢次挪用備付金的長沙商聯(lián)電子商務有限公司，其在2015年挪用214.93萬元客戶備付金后，2016年再次挪用客戶備付金64.05萬元。
據(jù)記者不完全統(tǒng)計，截至6月19日，2018年以來央行系統(tǒng)針對第三方支付公司違規(guī)行為開出了52張罰單，總罰沒金額達3142.8萬元。從違規(guī)類型來看，有11張罰單點名了違規(guī)類型涉及“備付金”，成為監(jiān)管的核心之一。
今年以來，已有多家支付公司因在備付金管理上的違規(guī)行為收到了當?shù)匮胄辛P單，如5月，銀信聯(lián)(北京)支付有限公司因違反非金融支付機構備付金管理相關規(guī)定，被央行營管部罰款人民幣3萬元。
影響
分析稱個別機構或重回虧損狀態(tài)
備付金集中存管后，利息收入不再，短期內會對行業(yè)盈利能力帶來負面影響，個別支付機構甚至重回虧損狀態(tài)。
隨著支付機構客戶備付金集中交存比例逐步提高至100%，支付機構被認為即將告別躺著賺銀行利息的好日子。
“支付業(yè)務作為金融業(yè)基礎設施，一直處于微利經(jīng)營狀態(tài)，備付金利息收入屬于行業(yè)重要的多元化收入來源，甚至是部分支付機構的主要盈利來源。備付金集中存管后，利息收入不再，短期內會對行業(yè)盈利帶來負面影響，個別支付機構甚至重回虧損狀態(tài)。”蘇寧金融研究院互聯(lián)網(wǎng)金融研究中心主任薛洪言表示，從中長期看，沒有了對備付金利息收入的依賴，支付機構會有更強的動力開辟真正的增值業(yè)務，實現(xiàn)收入結構的多元化與穩(wěn)定增長。
“客戶備付金”是支付機構預收其客戶的待付貨幣資金，通俗地說，用戶在電商購物時未確認收貨之前的款項便屬于備付金，備付金也包括第三方支付賬戶的余額或者零錢、各類預付卡中未使用的預付價值。
在移動支付市場上，支付寶和擁有財付通、微信支付的騰訊金融雙寡頭局勢顯現(xiàn)。今年4月，易觀2017年第四季度中國第三方支付移動支付市場數(shù)據(jù)顯示，第三方移動支付市場交易規(guī)模為37.7萬億元，環(huán)比增長27.91%。其間支付寶和騰訊金融兩巨頭的份額分別為54.26%和38.15%，合計92.41%。
不過，兩大巨頭未能繼續(xù)壓縮其他廠商的份額。在2017年第四季度，壹錢包的市場份額由前一個季度的1.26%升至1.35%，連連支付、聯(lián)動優(yōu)勢、易寶、快錢、百度錢包等的市場份額也均有提升。
對于客戶備付金交存的情況，騰訊方面昨日回應記者稱，“前期按照要求，已交存50%左右，下一步將按要求逐步交存。”
支付寶向記者表示，“從成立之初開始，支付寶一直主動對備付金進行嚴格存管。從來沒有考慮過將備付金作為自身的主要收益來源。目前，支付寶已按監(jiān)管要求如期完成相關存管工作，并將繼續(xù)按要求逐步交存。”(記者 陳鵬 宓迪)
